Жути нагоняет и скорость изменения валютного законодательства РФ, и его внутренняя противоречивость в отдельно взятые моменты времени, и его конфликты со "здравым смыслом" инвесторов.
Давайте в рамках этого поста предположим, что продажа ценных бумаг у иностранных брокеров для валютных резидентов РФ - это нарушение валютного законодательства РФ. Я в этом не уверен, так как и де-юрэ это не очевидно из текущего законодательствоа и де-факто разрешать покупать иностранные бумаги у иностранного брокера но запрещать их продавать - звучит как безумие. Но нам придется предположить худшее, чтобы поразмышлять дальше.
Итак, предположим, есть риск штрафа в 75-100% от оборота для проживающих в РФ более 183-х дней валютных резидентов РФ за продажу ценных бумаг на иностранных счетах.
Те валютные резиденты РФ, кто в РФ НЕ живут более 183-х дней, ни только не обязаны отчитываться о движении средств по иностранным счетам, но и объективно не могут быть в курсе, что от них теперь хочет валютное законодательство РФ. И им вероятно в целом фиолетово. Так что дальше речь не про них.
Какие есть варианты?
- Не покупать бумаги. Хранить капитал на иностранном счету в том, с чем нет таких проблем: валюте, вкладах. И надеяться, что это продлится недолго. Ничего страшного не случится, если не делать новые покупки год: либо они малы в общем объёме, либо это только начало инвестирования и не повлияет особо на итог. (с) @Disputy
- Покупать бумаги с прицелом на 10 лет, ожидая, что очевидно безумный закон исправят. Стратегия работает только для тех, у кого а) или несколько иностранных брокерских счетов - иначе страшно б) или есть возможность выехать на более чем 183-и дня из РФ.
- Покупать недвижимость. Это не бумаги, ваш КЭП.
- Идти в unit-linked/НСЖ/ИСЖ, которые брокерскими счетами не являются и где продажи или покупки бумаг руками инвестора не происходит. Взамен получаем риски агента.
- Брать структурные продукты. Это тоже не ценные бумаги. Хотя, у труктурных продуктов множество других рисков. © Чем опасны структурные продукты? | Ilya Roslyakov
- Подарить бумаги валютному нерезиденту РФ, пусть продаёт и возвращает вам уже деньги. Тут важно не попасть на налог ни вам ни ему.
- Купить бумаги как юрлицо. Для этого и брокерский счет придется открыть как юрлицо. А для этого де-факто нужно много денег.
Каких нет вариантов?
- Перевести бумаги в Citi/HSBS/другой-глобальный-банк с отчуждением в доверительное управление, когда сделки с бумагами инвестор перестаёт заключать самостоятельно. Однако, в данном случае бумаги продолжают принадлежать вам де-юре или хотя бы де0факто;
Надеюсь, мои рассуждения чуть снизят уровень паники валютных резидентов РФ.
А это точно поможет? Хотелось бы комментариев юристов по этому поводу. Ну, кроме того, что-то я сомневаюсь, что HSBC/Citi сейчас жаждут делать доверительное управление для резидентов РФ...
"Важно не попасть на налог..." - на мой взгляд, получатель гарантированно попадет на налог как минимум в момент продажи, т.к. cost base у него будет нулевой.
Действительно прикольно! Очень похожие решения и общий подход. Ну, Россия же научила гибкости. И постоянно тренирует этот навык.
Идти в unit-linked/НСЖ/ИСЖ, которые брокерскими счетами не являются и где продажи или покупки бумаг руками инвестора не происходит. Взамен получаем риски агента. - Риски агента в данном случае нулевые, если правильно понимаю, что Вы имеете ввиду, т.к. провайдер зарубежных страховых платформ не осуществляет расчётно-кассового обслуживания клиентов и лишь предоставляет сервисное сопровождение по получению прямого доступа к контрагенту и заключению персонального договора.
Если всё-таки речь про агентов уже внутри страхового полиса, то можно выбрать такой вариант, где внутри представлена полноценная платформа лучшего американского брокера, доступного для россиян, и тогда уже ни о каких инфраструктурных рисках можно не беспокоиться, т.к связка Unit-Linked + IB будет лучшим решением по совокупности финансовых, юридических и налоговых преимуществ.